Adil Değer Vs. Kitap Değeri

Bilanço, bir şirketin mali durumunu belirli bir zamanda gösteren bir finansal tablodur. Şirketin sahip olduğu varlıklarını gösterir; şirketin borcu ne; borçları; ve net değeri (sahiplerin özkaynakları), varlıklar ve borçlar arasındaki fark. Adil ve defter değeri, bilanço varlıklarının değerini değerlendirmek için kullanılan iki ölçümdür.

Kitap Değeri

Defter değerinin muhasebede iki tanımı olabilir. Birincisi, bir şirketin tasfiye değerini iflas tasfiyesinde olduğu gibi tanımlar. Defter değeri, sabit varlıkların amortismanlı değerine de işaret edebilir. Bir şirketin 10 yıl önce 1 milyon dolarlık bir bina satın aldığını ve binayı 30 yıl boyunca yıllık 33.000 dolar tutarında sabit bir programda değer kaybettiğini varsayalım. Bugün binanın defter değeri 667.000 dolar (1 milyon dolar eksi 333.000 dolar amortisman).

Makul değer

Değerlemesi nispeten kolay olan binaların aksine, bazı bilanço varlıklarının, sürecin mantıklı olduğuna ve sonuçların rasyonel olduğuna güven veren değerleme kuralları olmadan ölçülmesi zordur. Ölçülmesi zor varlıkları değerleme ile ilgili kurallar, Şubat 2007'de yürürlüğe giren Finansal Muhasebe Standartları Kurulu'ndan bir Açıklama olan SFAS 157'de açıklanmaktadır. SFAS 157, varlığın belirtilen değerlerin "gerçeğe uygun değeri" temsil ettiği belirsizliğini ortadan kaldırma hedefine sahiptir. Genel Kabul Görmüş Muhasebe İlkeleri veya GAAP ile tutarlı.

SFAS 157

SFAS 157, aktif piyasalardaki varlıkların "satış" veya "çıkış" fiyatlarına dayanarak varlıkların gerçeğe uygun değerini ölçmek için kurallar koyar. Aktif piyasaların bulunmadığı durumlarda SFAS 157, şirketlerin FASB kurallarını kullanarak kendi varsayımlarını yapmalarına izin verir. SFAS 157 varlıkları üç kategoride gruplandırır: Aktif pazarlara ve doğrulanabilir satış fiyatlarına sahip 1. Seviye varlıklar; Aktif piyasalar olmadan Seviye 2 varlıklar ve benzer varlıkların satış fiyatlarını kullanarak bilgisayar modelleme teknikleri gerektirir; ve fiyat eşitlikleri satmak için aktif piyasaları veya benzer varlıkları olmayan Seviye 3 varlıkları.

Adil Değer Muhasebesi

Gerçeğe uygun değer muhasebesi, şirketlerin mevcut piyasa fiyatlarını yansıtacak şekilde varlıkları zamanında ayarlamalarını gerektirir. "Pazara mark" olarak adlandırılan bu ayar, bazen uçucu endüstrilerdeki şirketleri incitebilir. İpoteğe dayalı menkul kıymetlere olan piyasa talebi düştüğünde 2008 konut krizini göz önünde bulundurun. Düzey 1 varlıkları olarak ipoteğe dayalı menkul kıymetler elinde tutan şirketler, bu varlıkların neredeyse bir gecede Düzey 3 varlıklarına bozulduğunu gördü. Sonuç olarak, ülkenin en büyük finansal kuruluşlarının birçoğunun SFAS 157 ile uyumlu olması için büyük miktarda varlık indirimi (değer düşüklüğü) alması gerekiyordu. Buna karşılık, çoğu finansal kuruluşta hisse senedi özkaynakları, özkaynakların varlıkları eksi borçlara eşittir.

Gerçeğe Uygun Değer Muhasebesinin Tüketicilere İlişkisi

Gerçeğe uygun değer muhasebesi, sıradan tüketicileri birçok yönden etkiler. Örneğin, krediye erişimi göz önünde bulundurun. Federal Mevduat Sigortası Şirketi, bankaların toplam varlıklara yüzde 4'lük bir minimum sermaye (özkaynak) tutmasını gerektirir. Banka varlıklarının çoğu, banka müşterilerine verilen kredilerdir. Her 100 dolar için bir banka tüketicilere borç verirken, bilançoda sahip olduğu özkaynaklarda 4 $ olması gerekir. Bankalar, 2008 yılında ipoteğe dayalı menkul kıymetleri piyasaya sürmek zorunda kaldıklarında, birçok bankanın ipotek ve diğer tüketici harcamaları için tüketicilere kredi verme yeteneğini kısıtlayan varlıklarının ve sahiplerinin özkaynaklarının değerini düşürdü.